“The practice has a focus on equity and equity-linked capital markets work, including cross-border transactions, and is well versed in handling compliance matters as well as mandates at the intersection with corporate law.”
Legal 500

Die Kapitalmarktpraxis von bpv Hügel berät Emittenten, Investoren, nationale und internationale Banken und regulierte Unternehmen in der gesamten Bandbreite von Kapitalmarkttransaktionen, mit einem Schwerpunkt auf Equity und Equity-linked sowie zu Compliance und aufsichtsrechtlichen Fragen.

Das Team ist für die technische Exzellenz und das wirtschaftliche Verständnis bekannt. Wir arbeiten mit effizienten und vielseitigen Teams, die nahtlosen Service, sorgfältig zugeschnitten auf die Anforderungen der Transaktionen bieten.

Services

• Strukturierung und Umsetzung von Transaktionen
• Erstemissionen (IPO), Zweitemissionen (SBO), Kapitalerhöhungen und Bezugsrechtsemissionen
• Notierung an geregelten Märkten und im Freiverkehr (Vienna MTF) sowie Delisting und Down- oder Up-Listing
• Wandelanleihen (Convertibles), einschließlich bedingter und Pflichtwandelanleihen (Contigent und Mandatory), Options- und Umtauschanleihen, sowie regulatorische Eigenmittelinstrumente
• Emissionen von Unternehmensanleihen (Investment Grade, High Yield), Schuldverschreibungsprogramme (Medium Term und Commercial-Paper-Programme)
• Nachhaltige Finanzprodukte (Green Bonds) und Nachhaltigkeitsberichterstattung (ESG)
• Wertpapierrückkäufe, Aktienleihe, Tender- und Umtauschangebote
• Privatplatzierungen und Pakettransaktionen (Block Trades)
• Vergütung von Führungskräften (Say-on-Pay), Aktienoptionen und Aktienübertragungspläne für Führungskräfte und Mitarbeiter
• Aktionärsaktivismus und -engagement (Shareholder Activism/ Engagement), Hauptversammlungen, Proxy Advisory Coverage (Stimmrechtsberater) und Proxy Fights
• Öffentliche Übernahmen, einschließlich Übernahmeabwehr
• Verschmelzungen (Fusionen) und Abspaltungen (Spin-offs) bei börsennotierten Unternehmen
• Berichtspflichten und Compliance, einschließlich laufender Berichtspflichten und sonstiger Offenlegungspflichten (ad-hoc Veröffentlichungen), Insider Compliance, Offenlegung bedeutender Beteiligungen, Transaktionen von Managern (Directors‘ Dealings)
• Vertretung vor Gericht und Aufsichtsbehörden

Innovation und first-to-market Transaktionen

Wir entwickeln und setzen maßgeschneiderte Lösungen um, was gerade durch unsere Erfolgsbilanz bei innovativen first-to-market-Transaktionen bestätigt wird… wie z.B. Ausgabe von Pflichtwandelanleihen durch ATX-Emittenten, Abspaltung (Spin-off) von ATX-Emittenten, Ausgabe zusätzlicher Aktien als Ausgleich im Verfahren zur Überprüfung des Umtauschverhältnisses, Platzierungsstruktur zur claw-back-Vermeidung bei Bezugsrechtsemission von im ATX notierter Bank, Equity-Swap-Finanzierung (ISDA) von ATX-Emittent mit eigenen Aktien.

Shareholder Aktivismus & Engagement und öffentliche Übernahmen

Auch gestützt auf die starke gesellschaftsrechtliche Kompetenz bietet das Team umfassende Erfahrung im Umgang mit Aktionärsaktivisten (Shareholder Activists), Engagement mit Aktionären, Proxy Advisory Coverage (Stimmrechtsberater), Proxy Fights und Aktionärsklagen sowie bei bedeutenden öffentlichen Übernahmen, einschließlich der Abwehr feindlicher Übernahmen.

Erste Adresse bei Verschmelzungen und Abspaltungen